Страхование — экономико-правовой институт по перераспределению рисков при наступлении страхового события.

Без сомнения, серьезные потрясения, происходящие сейчас на Украине, без надлежащего перераспределения риска способны нанести серьезный урон экономике страны. Это касается и отечественного товаропроизводителя, и поступлений на украинский рынок иностранных товаров, что, в конечном счете, отразится на уровне цен и материальном благосостоянии граждан.

В связи с этим актуальным представляется распространение практики страхования так называемых «политических рисков», существенно препятствующих большинству из вышеуказанных факторов, «спуская» страну еще на один уровень вниз. Тем более, что уровень покрытия потенциальных рисков на Украине составляет около 10 %, в то время как в большинстве развитых стран этот показатель составляет 90—95 %. Страховая отрасль Украины обеспечивает перераспределение только 1 % ВВП.

Страховыми рисками здесь являются события, являющиеся результатом действий органов власти, управления, иных государственных образований, а также народных масс. При определении конкретного их перечня в договоре учитываются политическое и экономическое положение страны, ее потенциальные финансовые возможнос­ти, уровень развития промышленности, сельского хозяйства и инфраструктуры, величина валового внутреннего продукта, объемы внутренней и внешней задолженности государства и их структура, своевременность погашения имеющихся займов, уровень инфляции, объект и субъект страхования, сумма инвестиций, географическое местонахождение объекта инвестиций, срок страхования и т.д.

Как уже было отмечено, перечень возможных рисков дополняется исходя из особенностей политической и экономической ситуации в стране. Например, учитывая сегодняшнюю ситуацию на Украине, в объем страхового покрытия могут входить такие рис­ки, как «гражданские волнения и социальные беспорядки, повлекшие за собой причинение ущерба имущественным интересам инвестора», и др.

В мировом экономическом хозяйстве выделяют зоны «рискованных инвестиций», характеризующиеся общей неблагоприятной оценкой политических и экономических условий инвестиций. К этим зонам относится и Украина. При этом такая оценка одинаково применима в отношении как иностранных инвестиций на Украину, так и инвестиций из Украины.

Объектом страхования могут быть следующие виды инвестиций:

— акции и другие ценные бумаги и права участия;

— прямые инвестиции, в том числе связанные с проведением строительно-монтажных работ, модернизации производства и др.;

— имущественные права, связанные с лицензированием, международным лизингом;

— ссуды, кредиты и другие виды инвес­тиций.

Традиционно политическими рисками считаются риски, возникающие в результате событий непреодолимой силы и имеющие политический характер, то есть исходящие от органов власти и управления либо от иных государственных образований или народных масс. В обычном договоре страхования этот перечень рисков, как правило, относится к так называемой форс-мажорной оговорке, согласно которой нанесение ущерба имущественным интересам страхователя при наступ­лении перечисленных форс-мажорных событий не влечет за собой возникновение обязанности страховщика компенсировать нанесенный ущерб.

Страхование политических рисков крайне проблематично, так как их наступление, как правило, связано с катастрофическим, опустошительным ущербом. Действительно, наступление такого политического рис­ка, как изменение политического режима или режима конвертируемости внутренней валюты и вывоза прибыли, окажет влияние на все производственные инвестиции и с точки зрения страховщика будет носить катастрофический характер. Из-за непредсказуемос­ти политических рисков, невозможности определения математической вероятности наступ­ления страховых случаев их страхование проводится крайне редко.

Страхование имущественных интересов инвестора от политических рисков может осуществляться специализированными национальными, как правило, государственными агентствами, международными организациями или частными страховыми компаниями.

В настоящее время на три государственные организации (в США, ФРГ и Японии) приходится 80 % общих объемов операций, осуществляемых в рамках национальных государственных программ страхования инвес­тиционных рисков.

Подобные страховые компании осуществ­ляют свою страховую деятельность по трем следующим программам:

— страхование имущественных интересов инвесторов от политических рисков, связанных с экспроприацией или национализацией, необратимостью местной валюты в свободно конвертируемую валюту, повреждением имущества или потерей прибыли в результате гражданских волнений, гражданской войны, изменения политического режима;

— финансирование проектов и кредитование частных инвесторов путем предоставления краткосрочных и прямых долгосрочных и гарантированных займов;

— оказание консультационных услуг инвесторам, связанным с изучением инвестиционного и политического климата в предполагаемой стране — реципиенте инвестиций.

Под риском «неконвертируемости валюты» понимается невозможность конвертации капитала или прибыли в твердую валюту вследствие принятия решения национального правительства о блокаде вывоза капитала либо установления неблагоприятного или дискриминационного обменного курса. Однако страховое покрытие не распространяется на девальвацию национальной валюты или рыночное колебание курса, так как эти потери относятся к спекулятивному риску и могут нести не только потери, но и прибыль.

Включение в договор страхования риска «экспроприации или национализации» инвестиций предполагает предоставление инвестору страховой защиты в случаях, если подобные действия осуществлены национальным правительством без выплаты преду­смотренной компенсации.

Одним из специализированных государственных агентств, осуществляющих страхование имущественных интересов инвесторов от политических рисков, является учрежденная в 1969 году правительством США Корпорация частных зарубежных инвестиций. Она оказывает поддержку американским инвесторам в зарубежных странах по ряду программ, упомянутых выше. Деятельность Корпорации охватывает американские инвес­тиции в 140 развивающихся рыночных экономиках и действует по следующей схеме:

1) заключение двустороннего межправительственного соглашения о содействии капиталовложениям;

2) заключение договора с конкретным инвестором.

За последние три года Корпорация поддержала 125 инвестиционных проектов, которые оцениваются в 3 млрд долларов США для осуществления 40 деловых проектов. За все время деятельности Корпорацией застрахованы капиталовложения на сумму 9 млн долларов США, что составило около 10 % общих объемов американских инвестиций.

Страховые премии составляют от 0,3 % страховой суммы при страховании от «неконвертируемости валюты» до 0,6 % при страховании на случай экспроприации инвестиций и дифференцируется в зависимости от степени страхового риска.

А в Японии страхование экспорта является обязательным. Причем помимо вышеуказанных рисков такое страхование предусматривает также страхование от невозможности продолжать предпринимательскую деятельность, от временной (на срок более 6 месяцев) приостановки этой деятельнос­ти, от приостановления проведения банковских операций.

Сеульской конвенцией 1985 года по инициативе Мирового банка было учреждено Многостороннее агентство по гарантиям инвестиций (МАГИ), являющееся акционерным обществом с капиталом в 1 млрд долларов, при этом его акционерами являются более 100 государств.

МАГИ страхует только новые инвестиционные проекты, в том числе предусмат­ривающие расширение уже существующих предприятий, их приватизацию и реконструкцию. Страховыми рисками являются введение ограничений в переводе сумм за границу; экспроприация имущества иностранного инвестора принимающим государством; нарушение контракта, заключенного иностранным инвестором с принимающим государством; военные действия или гражданские волнения.

Тарифные ставки — от 0,5 до 3 % страховой суммы в год. В настоящее время МАГИ застраховало инвестиции на сумму около 2 млрд долларов США, причем его гарантии ценят банки, охотнее выделяя кредиты под застрахованные проекты.

Таким образом, большинство наиболее экономически развитых стран мира признает важность, эффективность и целесообразность страхования от политических рисков.

Поэтому предлагаю обратить внимание на данный вид страхования (весьма актуальный!) предпринимателей, а также законодателя с целью закрепления страхования отдельных видов рисков, в частности политических, в качестве обязательных видов страхования, как в большинстве цивилизованных странах мира.